山西焦化增發獲三家鋼企“捧場”

鋼企積極參與

根據發行結果，公司此次非公開發行價格為7.80元/股，發行數量2億股，募集資金總額為15.60億元，募集資金凈額為15.03億元。其中，太鋼集團、首鋼總公司、河北鋼鐵集團投資控股有限公司各自認購2000萬股，建信基金管理有限責任公司、華鑫國際信托有限公司分別認購7600萬股和6400萬股。五家發行對象限售期均為12個月。

根據計劃，此次山西焦化增發募資將主要用于幾大項目，包括1-4號焦爐配套干熄焦項目、150噸/小時干熄焦技術改造項目、20萬噸/年甲醇改擴建項目、生產廢水深度處理及回用工程項目和償還銀行貸款。

此次發行后，華鑫國際信托有限公司將憑借8.36%的持股成為山西焦化第三大股東。建信基金則分為三大產品參與認購，分別為華鑫信托·慧智投資1號、2號、3號結構化集合資金信托計劃。河北鋼鐵集團投資控股有限公司、首鋼總公司和太鋼集團的持股比例均為2.61%，也位居前十大股東之列。

山西焦化表示，公司主要從事焦炭及相關化工產品的生產與銷售。此次非公開發行募集資金投資項目是對原產業鏈的延伸與補充，有利于提升公司市場競爭力，優化公司產品結構，增強公司的盈利能力。

從此前公司發布的預案來看，計劃發行價格不低于7.34元/股，擬募集資金總額不超過1.71億元。最終發行價格為7.8元/股。截至21日收盤，山西焦化股價為8.65元/股。

鋼煤聯動提速

作為鋼鐵生產的必需品，鋼鐵企業對于焦炭的需求量巨大。為解決原材料成本壓力，鋼企都在積極向上游發展，謀求與煤焦企業的聯合。

從山西焦化2012年半年報來看，首鋼總公司是公司最大客戶，去年上半年占公司全部營業收入的比例達到11.16%。此外，濟源鋼鐵、太鋼不銹也是公司前五大客戶。

不僅如此，目前地方政府也在積極推動鋼企與煤焦企業的聯合。去年，山西省在整頓省內焦化行業之際，提出積極引導鋼鐵、煤炭、煤化工企業參與該省焦化行業兼并重組。

業內人士指出，與國外鋼鐵上下游一體化不同，我國擁有大量獨立的焦化企業。而目前各大鋼企已經持續自建焦化廠，國內鋼鐵行業形成了一定的焦炭自給規模。不過，由于山西焦煤產量位居全國第一，煉焦機制也比較領先，因此在原料質量上有特殊要求的鋼企還會繼續采用山西焦炭。未來鋼企與煤焦企業的聯合還會不斷涌現。